近段时间，“提前还贷潮”现象引发了广泛关注，监管部门为此召集部分商业银行进行座谈，着重强调优化客户提前还款服务。围绕此现象，是否应调整存量房贷利率以遏制提前还贷潮，成为了社会各界争论的热点。房贷利率的调整，其影响深远，需谨慎对待。

　在经济环境的变迁下，金融消费者出于利益最大化考虑，选择提前还贷，这是市场机制的正常反应。去年以来，新发放的住房贷款利率持续走低，已逼近历史低位，与存量房贷利率形成鲜明对比。同时，金融产品收益下滑，促使消费者基于资金成本考量，倾向于提前还贷，这符合市场逻辑。然而，“排队提前还贷”能否成为长期趋势，尚需时间验证。

　关于降低存量房贷利率能否有效抑制提前还贷潮，业内意见不一。一方面，有业内人士指出，提前还贷对银行利润影响有限，且规模占比较小；另一方面，分析人士认为，提前还贷是居民去杠杆的表现，是居民收入和投资回报预期疲弱的结果，而非原因，因此下调存量房贷利率对抑制提前还贷的效果或不明显。

　从个人层面看，下调存量房贷利率无疑能减轻居民住房消费负担，提升可支配收入，进而促进消费。但行政手段干预存量房贷利率，可能与利率市场化原则相悖，也不利于金融政策的持续性和稳定性。

　截至2022年末，我国居民住房贷款规模高达38.8万亿元，占各项贷款比例约18%，与2008年金融危机时相比，房贷体量已大幅增长。在此背景下，存量房贷利率的调整对银行收入、息差等指标的影响更为显著。有分析师担忧，盈利能力下降可能削弱银行资本补充能力，进而制约贷款增长，降低对实体经济的支持力度。

　此外，直接调整存量房贷利率还可能带来新的风险。金融研究学者指出，面对当前非常态市场现象，一次性调整存量房贷利率可能给商业银行带来巨大风险。若未来市场利率上调，银行将失去调整机会。因此，不能盲目要求商业银行对存量房贷利率进行打折。

　随着新冠疫情的结束，我国经济回暖速度加快，居民收入预期逐步改善，风险偏好或将增强。在此背景下，大规模提前还贷现象可能不会持续，这也表明当前下调存量房贷利率的紧迫性并不强。

　尽管调整存量房贷面临诸多挑战，但住房问题关乎民生福祉，金融消费者的诉求不容忽视。为提升消费者体验，商业银行应提升服务能力，创新计息方式，根据市场变化灵活调整。同时，优化转按揭业务流程也需监管、银行、房产登记部门等多方加强合作，共同提升居民住房贷款体验感。

（文章来源：证券时报）