12月12日，人社部、金融监管总局等五部门联合发布了《关于全面实施个人养老金制度的通知》，标志着自12月15日起，个人养老金制度将从36个先行试点城市（地区）推广至全国范围。

《通知》明确指出，将在现有金融产品的基础上，进一步丰富个人养老金产品种类，将国债、特定养老储蓄、指数基金等纳入个人养老金产品范围。此举旨在推动更多养老理财产品纳入个人养老金产品体系，以满足不同投资者的需求。国金证券预测，随着个人养老金制度的全面推广，未来个人养老金年缴存规模有望突破1563亿元大关。

业内人士指出，个人养老金产品范围的扩大，将有助于改善以往缴存“冷”的状况。过去，由于产品同质化程度较高，产品类型不够丰富，导致部分投资者对个人养老金产品的兴趣不高。而现在，随着更多类型产品的加入，投资者将有更多选择，从而激发缴存热情。

特别是对于年轻用户而言，他们更倾向于配置以权益类投资为主的个人养老金产品，以博取长期高回报。因此，针对不同客群和不同风险偏好与收益预期，研发不同类型个人养老金产品显得尤为重要。

此外，《通知》还对银行拓展个人养老金业务产生了深远影响。一方面，未来相关部门对银行参与个人养老金业务的准入门槛将有所提升；另一方面，《通知》鼓励支持商业银行销售全类型个人养老金产品，这将有助于银行提供更多产品选择，增强非息收入。

值得注意的是，随着《通知》的发布，相关部门迅速行动。12月12日，证监会及时优化产品供给，将首批来自30家基金公司的85只权益类指数基金纳入个人养老金投资产品目录。这些基金包括跟踪各类宽基指数的产品、跟踪红利指数的产品等，为投资者提供了更多选择。

招商基金和易方达基金均表示，此次将指数基金纳入个人养老金可投基金名单，具有明显优势。如门槛低、操作简便、透明度高、无需实时盯盘等，适合分批投资或中长期定投，实现长期投资规划。

随着国债纳入个人养老金产品范围，业界普遍预期这将进一步提升个人养老金缴存规模。民众对投资长期国债作为“养老储备金”有着浓厚兴趣，通过开设个人养老金账户投资长期国债，还能享受一定额度的个人所得税抵扣，这将进一步增强投资获得感。

然而，对于投资者通过个人养老金账户频繁买卖交易记账式国债是否也享受相应的个人所得税抵扣“红利”，仍需相关部门明确具体的操作细则。未来纳入个人养老金产品范畴的国债或许以储蓄国债为主，因为民众对这类储蓄国债采取持有到期策略，更有助于个人养老金资产长期稳健保值增值。

（文章来源：每日经济新闻）