北京时间周五凌晨，OpenAI正式开启了“12天12场直播”活动的序幕，如期推出了推理大模型o1的“满血”版本（即完整版本）和进阶模式，并揭晓了每月收费高达200美元（折合人民币约1453元）的ChatGPT Pro订阅服务。这一消息标志着大模型新一轮热潮的到来。

然而，随着大模型技术的快速发展，高性能计算和高带宽存储的需求也随之激增，给行业带来了前所未有的耗电挑战。全球氮化镓领域的领军企业EPC（宜普公司）的联合创始人兼首席执行官Alex Lidow在接受《每日经济新闻》采访时指出，随着云计算、人工智能、机器学习和游戏等高密度计算应用需求的急剧增加，数据中心的能耗可能会迅速攀升至全球电力生产的8%。

据彭博智库预测，生成式人工智能市场将以42%的年增长率迅速扩张，预计到2032年，其市场规模将从2022年的400亿美元增长至1.3万亿美元。这将导致数据中心对电力和算力的需求急剧上升，用电量激增不仅会对运营效率造成巨大压力，还将成为数据中心实现净零排放目标的重大障碍。

西部证券的研究报告进一步指出，AI行业的快速发展导致电力需求大幅提升。算力核心设备逐渐从传统CPU转向GPU，虽然这提升了计算效率，实现了复杂的数据处理和深度学习模型，但也带来了更高的能耗。国际能源署（IEA）的数据显示，2023年英伟达芯片的电力消耗已达7.3TWh，预计到2026年，这一数字将激增十倍。

与此同时，AI服务器对功率密度的需求也在不断提升。Alex Lidow提到，英伟达GPU产品的功率在过去一年内从300W跃升至800W，并预计下一年将达到1700W。这一趋势不仅推动了AI服务器电源需求的增长，也为相关行业带来了新的发展机遇。

近期，天风国际证券分析师郭明錤表示，由于英伟达GB200订单情况超乎预期，美国电阻公司威世（Vishay）目前2025年的MOSFET（金属氧化物场效晶体管）产能已满载，预计将贡献营收约20%至30%，且毛利率高于平均水平。这一消息反映了AI服务器电源业务在当下的强劲增长势头。

据中金公司研报，AI服务器电源市场主要由中国台湾地区厂商主导，“台达”“光宝”等品牌占据主要市场份额。而在A股市场上，从事AI服务器电源业务的主要公司有麦格米特（SZ002851）、欧陆通（SZ300870）和奥海科技（SZ002993）。这些公司正在积极研发和推广AI服务器电源产品，以满足市场需求。

面对AI服务器电源的高功耗和高功率密度需求，第三代半导体氮化镓被视为一种有效的解决方案。中金公司研报指出，AI服务器电源主要分为AC/DC（交流/直流）和DC/DC（直流/直流）两部分。在电压从1万~3万伏特降低至0.5~1伏特的过程中，数据中心电源架构主要分为保障电路UPS（不间断电源）、机架电源AC/DC、芯片电源DC/DC三个层级。而氮化镓在光和电的转化方面性能突出，可以满足高功率密度和高电源转换效率的需求。

EPC的Alex Lidow表示，氮化镓正在占据更多增量市场，包括AI服务器和激光雷达等。他强调，氮化镓器件因其高效率、低损耗和快速开关特性，可以实现将电源直接从48伏特转换至数字芯片所需的1伏特，从而大幅降低能耗，让数据中心更加节能。此外，TrendForce集邦咨询分析师龚瑞骄也指出，随着模型的发展对算力需求的增加，AI服务器的需求在快速上升，同时服务器电源的效率和功率密度也在持续增加，因此功率器件用量将显著提升。他预计，第三代半导体未来将成为AI服务器升级的“刚需”。

（文章来源：每日经济新闻，内容有删减，旨在满足要求）