近期，宝马汽车与比亚迪相继获得保险资质，这一消息迅速在车企跨界“涉险”领域掀起了热议浪潮。尽管车企对外均宣称“保险资质获批”，但值得注意的是，保险牌照与保险经纪牌照在本质上存在显著差异。比亚迪所取得的，正是含金量更高的保险公司经营保险业务的许可，即保险牌照。

从当前涉足车险业务的车企来看，其路径主要分为两大类：一是直接设立保险公司，二是通过代理、经纪业务等“曲线”方式进入市场。直接设立保险公司的难度较大，目前仅有比亚迪、广汽集团旗下的众诚保险、中国一汽旗下的鑫安保险以及吉利控股旗下的合众保险等少数车企成功获批。而通过代理、经纪方式“曲线”进入车险市场的车企则更为普遍，自2018年以来，小鹏汽车、特斯拉、理想汽车、蔚来汽车等十余家车企均借此东风进军车险领域。

车企纷纷看好保险业务并积极参与其中，自然是希望通过这一领域获得更多收益。然而，保险行业不仅是一个盈利行业，更承载着社会保障的重要职责。因此，车企涉足车险业务是否真的是一门好生意，仍需进一步探讨。

从短期来看，车险市场竞争激烈，车企在业务规模、服务网络、客户认可度等方面尚难以与头部保险公司相媲美。然而，凭借股东方关系以及信息获取的便利性，车企在用户数据、软硬件迭代、延保、电池保障等保险场景上拥有一定优势。这些优势有助于车企在车险市场上逐步站稳脚跟。

车险市场作为汽车后市场价值最大的“蛋糕”，其规模庞大。2022年全国车险收入超过8000亿元，这一数字充分展示了车险市场的巨大潜力。车企布局保险业务，不仅可以提升公司估值，还能通过积累保险实务数据来优化汽车产品功能的研发和改进。

此外，车企涉足车险业务还有助于建立以数据驱动的服务体系。在智能电动时代，车企拥有更大的发展空间和资源优势。新能源汽车相比传统汽车具有更高的智能化程度和更广的数据收集维度，因此在保险领域具有更大的话语权。车企设立保险公司后，可以通过智能化和互联网化切入市场，在定责理赔、用户服务体系建立和商业模式上探索更多可能性。

最后，车企涉足车险业务还有助于提升自身盈利能力和用户体验。新能源车险面临诸多痛点，如出险率高、案均赔付率高、保险保费价格高等。车企布局车险业务后，可以凭借数据优势降低用户保险保费、提供更多增值服务，从而构建汽车全生命周期的管理闭环。

然而，尽管车企开展车险业务看似具有诸多优势，但车险行业的高门槛、高成本和属地化特征依然不容忽视。短期跨界“涉险”不仅建设成本高昂、时间周期长，而且承保赔付压力大、与保险公司系统对接复杂。因此，车企在涉足车险业务时仍需谨慎行事。

（文章来源：证券日报）