截至2025年1月20日，招商银行、中信银行、兴业银行、浦发银行和长沙银行等五家A股上市银行已率先公布了其2024年度的业绩快报。这份快报揭示了这些银行在过去一年的经营状况和盈利表现。

从盈利层面来看，多家银行在2024年四季度的营业收入和净利润均有所增长。业内人士分析指出，四季度部分银行营收的改善主要得益于债券利率下行速度加快，这一变化带动了其他非息收入的增加，从而在一定程度上缓解了营收增长的压力。

非息收入成为拉动盈利规模的关键因素。具体来看，截至2024年年末，这五家上市银行的净利润均实现了正增长。其中，浦发银行的净利润增速最高，达到了23.31%，该行2024年实现归属于母公司股东的净利润为452.57亿元，同比增加85.55亿元。平安证券分析认为，在拨备的持续反哺下，这五家银行的盈利增速均维持同比正增长，其中招商银行和兴业银行更是实现了盈利增速的扭亏为盈。

光大证券金融业首席分析师王一峰指出，2024年银行经营面临有效信贷需求不足的问题，这导致了量价均衡的缺失。长江证券则进一步分析认为，银行营收端的增长主要受益于债市行情。预计上市银行在2024年四季度普遍依靠投资收益及其他非息收入来拉动营收增速的回升。以招商银行为例，该行2024年四季度的非利息净收入同比大幅增长了17%。浦发银行也表示，经营效益增长的主要原因之一是非息净收入的同比增长，该行主动把握市场机遇，积极增厚投资收益，交易性资产等其他非息收入增长显著。

长江证券还预计，国有银行在2024年四季度的营收增速将受益债市，在投资收益的拉动下继续回升。而部分中小银行在2024年四季度的营收增速则可能在投资收益拉动和息差企稳的带动下回升。然而，展望2025年一季度，营收和利润均面临降速压力。但优质银行由于扩表强劲、负债成本加速改善，业绩预计继续保持较高增速。

在利息净收入方面，长江证券预计上述五家银行的利息净收入降幅将收窄。以招商银行为例，该行2024年四季度的利息净收入同比增速已经转正。虽然四季度受存量房贷降息影响贷款收益率预计继续下行，但负债成本的加速改善将有效缓解净息差压力。展望未来，中国银行研究院分析称，净息差仍是影响利息收入的关键变量，预计呈L型走势，并在下半年逐步企稳。

在风险方面，截至2024年年末，招商银行、兴业银行和长沙银行的不良率均与2023年年末持平，而中信银行和浦发银行的不良率则有所下降。然而，长江证券分析认为，零售仍是重点风险领域。2024年上半年，零售型银行的总体不良贷款净生成率普遍上升，这反映了消费贷、经营贷、按揭等领域资产质量的波动，也反映了新一轮居民收支压力。中国银行研究院也提示称，个人贷款不良风险上升值得关注。预计2025年个人消费贷款、信用卡等资产质量情况仍值得继续关注。