又一外资巨头机构在中国市场布局！中国证监会官方网站最新公示文件披露，城堡证券（Citadel Securities）已正式提交设立中国证券公司的申请。这份申请材料已于2025年1月17日被中国证监会接收，申请主体为城堡证券（中国）有限公司。

全球知名做市商的新动向

城堡证券，这家由美国知名投资人肯·格里芬（Ken Griffin）创立的全球顶尖做市商，近年来在全球资本市场上的关注度持续攀升。目前，城堡证券由华人CEO赵鹏领导。值得注意的是，尽管城堡证券与格里芬创立的另一家对冲基金城堡投资（Citadel LLC）同属一家集团，但两者是完全独立运营的两个实体。

近年来，城堡证券明显加大了对中国市场的投入力度。2023年初，城堡证券成功获得了合格境外投资者资格。更早之前，2021年12月，上海黄金交易所宣布吸收三家机构为国际会员，城堡证券赫然在列。2023年7月，城堡证券宣布贝莱德中国区原负责人汤晓东加入，负责带领团队加强与在华客户和商业伙伴的合作，推动中国市场的业务增长。这一人事变动被业界视为城堡证券进一步加码中国市场的明确信号。

市场长期关注城堡证券是否会在境内设立证券公司。2024年1月，有传言称城堡证券正计划收购原瑞士信贷在华证券业务。然而，2024年6月，北京国资官宣将入主瑞信证券，城堡证券的这一交易也随之告吹。时隔7个月后，中国证监会正式接收了城堡证券在华设立证券公司的申请。

城堡证券中国区总经理汤晓东此前在接受专访时表示：“我们一直在积极寻找适合我们的机会，希望通过最稳妥且具备长期发展潜力的方式，成为中国在岸市场的持牌机构。”据业内人士推测，城堡证券初期可能会以服务机构客户为主，并专注于二级市场交易执行，致力于成为一家特色鲜明、专业化的券商。

渣打证券上海分公司正式开业

2025年初，外资券商加速布局中国市场的趋势愈发明显。同样在1月17日，渣打证券（中国）有限公司上海分公司获批《经营证券期货业务许可证》，获准开展的业务范围包括证券经纪、证券承销（限承揽）以及证券资产管理（限承揽）。

上海分公司是渣打证券在中国设立的首个分支机构，将助力渣打证券稳步扩大市场覆盖范围，为客户提供更加优质、全面的产品和服务。渣打集团大中华及北亚区金融市场及战略客户主管曾继志表示：“通过设立分公司，渣打证券将进一步优化服务客户的能力，拓展新的业务机遇，为渣打集团深耕中国市场创造更多协同效应和战略价值。上海作为国际金融中心，同时也是渣打中国的总部所在地，在此布局将为渣打证券践行联通境内外资本市场的使命增添新的动能。”

自2024年以来，包括法巴证券、花旗证券、日本瑞穗证券等在内的多家外资券商的新设申请陆续获得中国证监会的批准或反馈。与此同时，已经在华开展业务的外资券商或进一步获得外资股东增持股权，或纷纷补齐业务资质、拓宽业务范围。

目前，我国资本市场已有摩根大通证券（中国）、高盛（中国）证券、渣打证券、法巴证券4家外商独资券商，以及瑞银证券、瑞信证券、星展证券、大和证券、汇丰前海证券、野村东方国际证券、摩根士丹利证券（中国）等外资控股券商。然而，由于瑞银与瑞士信贷于2023年合并，两家公司在中国市场的证券业务正在重组。相关交易经监管审查和批准后，瑞银和北京国资将分别持有瑞信证券14.99%和85.01%的股权，届时瑞信证券将转变为外资参股券商。

业内人士认为，外资券商加码中国市场，得益于资本市场高水平制度型对外开放的不断推进，也是中国资本市场吸引力不断提升的体现。近年来，外资券商持股比例限制逐步放宽直至取消，在华外资机构日益多元化。外资券商进入中国市场，一方面有助于促进证券行业竞争格局的差异化发展，另一方面也有助于改善投资者结构，为我国资本市场引入更多长期资金。